近日，不少航天军工股走势独立于大盘，资金逢低介入迹象比较明显。

　　事实上，上周四（17日），哈飞股份逆市涨停。周五，航天长峰大涨8.15%。航天长峰自6月20日探出6元的近期最低价以来，20个交易日，收出15根阳线。成发科技，从7月2日开始，13个交易日收出10根阳线，股价最大涨幅超过五成。同样的时间内，航天科技也是13个交易日收出10根阳线，股价从8.05元上涨到周五最高价11元。

　　中投证券分析师真怡指出，重组整合将是军工行业的主旋律。对于2008年正在发生的一航二航的整合，预计两大集团合并为航空工业集团后，将以业务和产品分阶段整理不同业务序列，对整个行业的长期发展利好。对于处于资本平台地位的上市公司而言，未来外延式增长的空间将进一步扩大。

　　重点公司投资亮点：

　　洪都航空：强烈推荐。公司拟进行的增发将基本实现洪都集团飞机业务的整体上市，目前增发方案已获国防科工委批准。预计2008-2010年的每股收益为0.50、1.01、1.18元，2008-2010年每股收益复合增长率为37%。

　　航天通信：推荐。预计2008-2010年公司收入复合增长率为26%，净利润复合增长率超过100%，2008-2010年每股收益为0.30、0.80、1.14元，每股收益复合增长率94%。

　　中兵光电：推荐。公司直接控股股东北京华北光学仪器有限公司是中国兵器工业集团公司全资子公司。假设公司08年完成增发，不考虑公司后续拟收购或开展的业务，则公司2008-2010年每股收益为0.80、0.95、1.12元，每股收益复合增长率约为20%。

　　成发科技：推荐。进行的房地产项目将带来短期收益，预计收益会集中在09年体现，分别增厚08、09年每股收益0.12元、0.55元。由于这部分业务在成都地震后会受到成都市房地产环境的影响，进展将有不确定性。